Trái phiếu ngành Xây dựng “vắng bóng” phát hành trong tháng 8

Theo dữ liệu Hiệp hội Thị trường trái phiếu Việt Nam, tính đến ngày 30/8/2024, có 43 đợt phát hành trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ trị giá 37.995 tỷ đồng và 2 đợt phát hành ra công chúng trị giá 11.000 tỷ đồng. Lũy kế từ đầu năm đến nay, có 227 đợt phát hành riêng lẻ trị giá 215.583 tỷ đồng và 13 đợt phát hành ra công chúng trị giá 22.773 tỷ đồng.

Trong 43 đợt phát hành, có tới 33 đợt phát hành thuộc về ngành Ngân hàng với tổng giá trị phát hành lên đến hơn 41.000 tỷ đồng, chiếm 84% tổng giá trị phát hành trong tháng.

Trong hơn 41.000 tỷ đồng này, có sự góp mặt của nhiều ngân hàng như: Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển nông thôn Việt Nam với lô trái phiếu phát hành ra công chúng có mã AGRIBANK243401 có giá trị phát hành 10.000 tỷ đồng, lô trái phiếu này có kỳ hạn 10 năm, được phát hành ngày 14/8/2024; Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng với lô trái phiếu mã VPBB2427001, giá trị phát hành 4.000 tỷ đồng, có kỳ hạn 3 năm và được phát hành ngày 16/8/2024; Ngân hàng TMCP Phương Đông có 3 đợt phát hành với tổng giá trị 3.600 tỷ đồng; Ngân hàng TMCP Phát triển Thành phố Hồ Chí Minh có 03 đợt phát hành với tổng giá trị phát hành 3.200 tỷ đồng…

Xếp sau ngành Ngân hàng về lượng phát hành trong tháng 8 là ngành bất động sản với 7 đợt phát hành, tổng giá trị hơn 4.800 tỷ đồng. Trong đó, Công ty Cổ phần Đầu tư Xây dựng Thái Sơn với lô trái phiếu mã TSOCB2426001, giá trị phát hành 1.890 tỷ đồng. Lô trái phiếu được phát hành ngày 01/8/2024, kỳ hạn 2 năm với mức lãi suất 12%/năm.

Tổng Công ty Phát triển Đô thị Kinh Bắc với lô trái phiếu mã KBCH2426001, giá trị phát hành 1.000 tỷ đồng, được phát hành ngày 28/8/2024, kỳ hạn 2 năm và mức lãi suất 10,5%/năm.

Tổng Công ty Đầu tư và Phát triển Công nghiệp có 3 đợt phát hành với giá trị phát hành 1.000 tỷ đồng, các lô trái phiếu này đều có kỳ hạn 3 năm và áp dụng lãi suất kết hợp với lãi suất kỳ đầu 10,2%/năm, các kỳ sau bằng lãi suất tham chiếu cộng 4%/năm.

Công ty Cổ phần Đầu tư Nam Long có 2 đợt phát hành gồm các mã NLGB2427002 giá trị phát hành 500 tỷ đồng và mã NLGB2427003, giá trị phát hành 450 tỷ đồng. Đây đều là trái phiếu có kỳ hạn 3 năm và được áp dụng lãi suất kết hợp, trong đó lãi suất cho 4 kỳ đầu là 9,78%/năm, các kỳ sau đó bằng lãi suất tham chiếu công 4,37%/năm.

Tháng 8/2024, một lần nữa không ghi nhận đợt phát hành nào từ các doanh nghiệp ngành Xây dựng. Như vậy, sau 8 tháng năm 2024 ghi nhận, các doanh nghiệp ngành Xây dựng đã không tham gia phát hành trái phiếu trong 4 tháng (tháng 3, 4, 6, 8), các tháng còn lại doanh nghiệp ngành Xây dựng phát hành, nhưng không nhiều.

Ở chiều ngược lại, trong tháng 8, các doanh nghiệp đã mua lại 11.023 tỷ đồng trái phiếu trước hạn, giảm 45% so với cùng kỳ năm 2023. Trong phần còn lại của năm 2024, ước tính sẽ có khoảng 105.945 tỷ đồng trái phiếu đáo hạn. Trong đó, phần lớn là trái phiếu bất động sản với 43.352 tỷ đồng, tương đương 40,9%.

Trong ngắn hạn (09/9 – 15/9), dự kiến sẽ có khoảng 9.000 tỷ đồng trái phiếu sẽ đến hạn đáo hạn. Trong đó, ngành Bất động sản phải đáo hạn hơn 6.800 tỷ đồng (Công ty Cổ phần Đầu tư và Kinh doanh Nam An phải đáo hạn 4.700 và Công ty Cổ phần Vinhomes phải đáo hạn 2.160 tỷ đồng).

Về tình hình công bố thông tin bất thường, trong tháng 8 có 10 mã trái phiếu chậm trả lãi tổng giá trị 197,5 tỷ đồng và 1 mã trái phiếu chậm trả gốc 998 tỷ đồng.

Trên thị trường thứ cấp, tổng giá trị giao dịch trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ trong tháng 8 đạt 72.740 tỷ đồng, bình quân đạt 3.294 tỷ đồng/phiên, giảm 10,3% so với bình quân tháng 7.

Kế hoạch phát hành sắp tới, Hiệp hội Thị trường trái phiếu Việt Nam ghi nhận sẽ có 3 đợt phát hành gồm: Tổng Công ty Phát triển Đô thị Kinh Bắc thông qua phương án phát hành trái phiếu riêng lẻ trong quý III/2024, với tổng giá trị tối đa 1.000 tỷ đồng. Đây là trái phiếu không chuyển đổi, không kèm chứng quyền, có tài sản bảo đảm, mệnh giá 1 tỷ đồng/trái phiếu. Trái phiếu có kỳ hạn 2 năm với lãi suất cố định 10,5%/năm.

Kế hoạch của Ngân hàng TMCP Đầu tư và Phát triển Việt Nam với phương án phát hành trái phiếu riêng lẻ trong quý III và IV năm 2024 với tổng giá trị tối đa 4.000 tỷ đồng. Đây là trái phiếu không chuyển đổi, không kèm chứng quyền, không có tài sản bảo đảm, mệnh giá 100 triệu đồng/trái phiếu, kỳ hạn trên 5 năm.

Và kế hoạch của Ngân hàng TMCP Á Châu với phương án phát hành trái phiếu riêng lẻ được chia làm 15 đợt trong năm 2024. Đây là loại trái phiếu không chuyển đổi, không kèm chứng quyền và không có tài sản bảo đảm với giá trị tối đa 15.000 tỷ đồng. Mệnh giá 100 triệu đồng/trái phiếu, kỳ hạn tối đa 5 năm.